Зміст:
"Час вартості грошей" означає, що долар у вашій кишені сьогодні коштує більше, ніж долар, який ви отримаєте в наступному місяці, тому що ви можете покласти сьогодні долар на ощадний рахунок і заробити відсотки на нього за місяць. Через місяць рахунок коштує більше, ніж долар, чому отримання долара сьогодні є кращою угодою, ніж чекає його. Інший спосіб подивитися на це - сьогоднішнє значення майбутнього долара дорівнює певній кількості менше долара, скажімо 99 центів. Іншими словами, покласти 99 центів на ощадний рахунок, заробити відсотки (скажімо, щомісячно 0,01 відсотка) і через місяць ви будете мати один долар. Розрахуйте поточну вартість, зменшивши або дисконтуючи вартість майбутнього долара, використовуючи коефіцієнт дисконтування, рівний процентній ставці, яку ви можете заробити на ощадному рахунку. У цьому випадку майбутня вартість $ 1 була дисконтована на 0,01 відсотка за один місяць для розрахунку поточної вартості 99 центів. У цілком раціональному світі ви б так само хотіли заробити 99 центів сьогодні або 1 долар за один місяць, якщо припустити, що ви збережете 99 центів, а не витратите їх.
Ануїтети 101
Ануїтет - це серія грошових платежів, які також називаються грошовими потоками, які відбуваються через регулярні проміжки часу. Договір ануїтету - це угода, яку ви укладаєте зі страховою компанією, в якій ви даєте страховій компанії суму грошей, і вона відправляє вам регулярні грошові виплати. Платежі продовжуються доти, доки не закінчиться термін дії ануїтету або в попередньо встановлену кількість років, або після смерті. Теперішня вартість ануїтету - це сума грошей, яку ви потребували б сьогодні, якщо б вона була інвестована за процентною ставкою ануїтету, дорівнювала б сумі всіх грошових потоків, які ви отримували б від ануїтету протягом свого життя.
Типи ануїтетів
У негайному аннуїте, ви вносите одноразову суму і починаєте отримувати платежі відразу. У випадку відстроченого ануїтету ви можете сплатити одну або більше готівкових платежів до майбутньої дати, яка називається датою ануїтету, коли ви припините внесок і починаєте отримувати свої платежі. Прикладом відстроченого ануїтету може бути внесок $ 10,000 в рахунок ануїтету з фіксованою процентною ставкою 9,6% річних, (0,8% щомісяця), а потім, протягом трьох років, починає отримувати щомісячні виплати в розмірі $ 93,87 на наступні 20 років. Кожен наступний платіж коштує менше в сьогоднішніх доларах, ніж той, що був до нього, через тимчасове значення грошей.
Розрахунок невідкладних ануїтетів
Розрахунок негайного ануїтету є прямим, тому що це просто теперішня вартість майбутніх грошових потоків, дисконтованих за процентною ставкою ануїтету. Формула PV = P {1 - (1 / ((1 + i) ^ n) / i} У цій формулі P являє собою суму кожного платежу, i - місячну процентну ставку ануїтету, а n Припускаючи, що P дорівнює $ 93,87, i дорівнює 0,8%, а n дорівнює 240 (20-річний ануїтет), тоді поточна вартість складає 10 000. Однак, це теперішнє значення через три роки, коли відкладено ануїтет починає платити.
Розрахунок відстроченого ануїтету
Теперішню вартість, яка триває від 10 тисяч доларів, треба знову скинути, щоб знайти теперішню вартість на сьогодні. Ви можете скористатися цією формулою: PV сьогодні = (PV у майбутньому) * (1 / (1 + i)) ^ t, де PV у майбутньому - це поточна вартість за три роки ($ 10,000), i - місячна процентна ставка (0,8 відсотка), а t - кількість періодів, протягом яких платіж відкладено (36 місяців). Результат - $ 7,506, що є сумою, яку потрібно внести на дату відкриття договору ануїтету. Ця сума зросте до $ 10,000 на дату ануїтету протягом трьох років, а потім генеруватиме щомісячні виплати в розмірі $ 93,87 протягом 20 років, загалом $ 22,529 у грошових потоках від початкових інвестицій $ 7,506.