Зміст:
Ринки зерна складаються з пшениці, вівса, ячменю, кукурудзи та сої. Вони являють собою один з найбільших і найважливіших товарних ринків у світі і залежать від всіх на планеті за безперебійне, ефективне ціноутворення, виробництво, транспортування та доставку продуктів харчування та інших продуктів, отриманих від зерна. Використовуючи фундаментальні, технічні та настроєні інструменти, ви зможете краще читати ринки зерна.
Крок
Проаналізуйте основні фактори, які впливають на ринок зерна. Два найважливіші елементи - попит та пропозиція. За інших рівних умов більш висока пропозиція зерна має тенденцію знижувати ціни, а нижня пропозиція підвищує ціни. Попит - навпаки. За інших рівних умов, чим більше попит на конкретне зерно, тим вища його ціна, а навпаки - зниження попиту. Ціни на зерно завжди знаходяться в перетягуванні між факторами попиту та пропозиції та різними субфакторами, які впливають на попит та пропозицію.
Крок
Вивчення ризиків подій на ринку зерна. Погода є основним фактором, що впливає на постачання, оскільки повені, посухи або несподівано гарна погода можуть різко змінити вихід зерна з того, що очікувалося, тоді як геополітичні, економічні та демографічні фактори, як правило, впливають на попит. Ринки, що розвиваються, відіграють все більш важливу роль як у сфері попиту та пропозиції зернових ринків, оскільки населення цих країн розширюється, а їхній політичний клімат стає більш відкритим для міжнародної торгівлі. Залежно від того, які зерна вони вирощують на своїй території, деякі ринки, що розвиваються, можуть збільшити постачання, знизити ціни, або вони можуть вимагати більше зерна, щоб годувати своє зростаюче населення, підвищуючи ціни.
Крок
Розуміти і використовувати технічний аналіз. Технічний аналіз, який застосовується на фондових або товарних ринках, стосується використання цінових графіків та інших показників для вивчення, коли ціни сподівалися на краще передбачити, де вони можуть піти в майбутньому. Загальне правило полягає в тому, що якщо ціна на зерновий ринок перевищує його 50- і 200-денну ковзну середню, вона знаходиться у бичачому тренді, тоді як, якщо вона нижче цих ковзних середніх, вона знаходиться в ведмежому тенденції. Це важливо знати, тому що інвестори з більшою ймовірністю інвестуватимуть у ринки зерна, які розвиваються і продають ринки зерна, що знижують тенденцію.
Крок
Використовуйте показники настрою, такі як Звіт про зобов'язання торговців (COT), щоб подивитися, які інвестиції роблять великі гравці на ринку зерна. COT, опублікована Комісією з торгівлі товарними ф'ючерсами, відстежує довгі, короткі або нейтральні торги, встановлені інституційними інвесторами, комерційними хеджерами та дрібними роздрібними трейдерами. Звичайна мудрість вважає, що інституціональні інвестори, і особливо комерційні хеджери, є "розумними грошима", оскільки вони є професіоналами, близькими до дій щодня і, можливо, довіреними до інсайдерської інформації, що дрібні торговці (так звані "німі гроші"), не мати. Якщо інституціональні інвестори або хеджери мають величезну довжину на певному зерні, це свідчить про те, що вона буде випереджати, тоді як, якщо короткі інституційні інвестори та хеджери, а роздрібні торговці довгі, то це свідчить про зниження цін на цьому ринку зерна.